Тем, кто инвестирует в облигации, вероятно, должен быть хорошо знаком термин «дюрация».

Он не особо популярен у начинающих инвесторов, поскольку в первую очередь все смотрят на доходность бумаги.

Вообще же дюрация — один из основных параметров, на который стоит опираться при выборе. Чем она меньше, тем быстрее вы сможете вернуть свои деньги.

Для начинающих подготовили короткий и понятный ликбез на эту тему

Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт

• Накопительный счёт «Газпромбанка» — 16,5% годовых на минимальный остаток до 1,5 млн руб. в первые два месяца (при открытии 7, 19, 26 мая обещают 17% годовых);

• «Промо» от «УБРиР» — 16,5% годовых на остаток до 1 000 000 руб. в первые два месяца;

• Накопительный счёт банка «Санкт-Петербург» — 16,5% годовых на остаток до 1 500 000 руб. новичкам в первые 2 месяца при тратах по картам от 5000 руб./мес.;

• «Ренкопилка+» от «Ренессанс Банка» — 16% годовых в первые 3 месяца (потом, а для неновичков сразу — 14,5% годовых). При покупках по картам от 15 000 руб. в прошлом месяце положена надбавка в +1% годовых в текущем;

• «Локо. Мой выбор» от «Локо-Банка» — 16% годовых на минимальный остаток до 5 млн руб. в первые три месячных периода;

• Счёт «Про запас» от «ПСБ» — 16% годовых в первые два месяца (процентных периода) на минимальный остаток до 10 млн руб. (с 15 мая — на остаток до 3 млн руб.). Ставка зафиксирована на это время;

• Накопительный «Альфа-Счёт» от «Альфа-Банка» — 16% годовых на минимальный остаток за месяц до 1,5 млн руб. (и до 10 млн руб. для владельцев пакета Alfa Only) в первые два месяца;

• «Выгодный» от «ТКБ» и «ИТБ» — 16% годовых новичкам в первые два месяца на остаток до 1 000 000 руб., потом (а для неновичков сразу) и на больший остаток до 10 000 000 руб. — 14,5% годовых;

• Накопительный счёт в «Озон Банке» — 16% годовых в первые два расчётных периода, потом 14% годовых на любой остаток;

• «Курс на мечту» от банка «Синара» — 15,5% годовых новичкам в первые 2 месяца на остаток до 1 500 000 руб.;

• «Моя Копилка» от «Россельхозбанка» — 15,5% годовых на остаток до 1 000 000 руб при тратах по «Своей карте» от 70 000 руб./мес. (при тратах от 30 000,00 до 69 999,99 руб. — 14% годовых);

• «Новый горизонт» от банка «Зенит» — 15% годовых на остаток от 1 400 000,01 до 5 000 000 руб. (на меньший остаток — 14,5% годовых) новичкам в первые 3 месяца;

• Сберегательный счёт банка «Русский Стандарт» — 14% годовых — на остаток до 1 000 000 руб. новичкам в первые 2 месяца.

hranidengi.ru/vygodnyj-nakopitelnyj-schet-i-karta-svezhij-obzor/
#накопительный_счет

t.me/hranidengi/4498

Добавьте пожалуйста посту до 15 плюсов, чтобы он попал на первую страницу, если вам интересна эта тема.

Инвестировать можно не только в акции, облигации и драгоценные металлы, но и в предметы искусства и антиквариат. Порог входа у таких вложений намного выше, но крупных инвесторов это все равно не останавливает. Так какова же доходность таких инвестиций?

Чтобы ответить на этот вопрос, я хочу рассказать вам историю одной картины, которую написал гениальный Леонардо Да Винчи — она называется «Спаситель мира», и вы можете увидеть ее на обложке этой статьи.

Эта работа датируется 1500 годом — именно в этот год великий художник продал ее королю Франции Людовику XII. Точная сумма сделки неизвестна, но в 1519 году «Мона Лиза» была продана за 4000 золотых дукатов, что в переводе на современные деньги составляет 600 тысяч долларов. Так что в своих расчетах будем отталкиваться от этой цифры.

Сам Леонардо эту свою картину не подписал, но столетие спустя у наследницы французского короля Генриетты Марии была найдена гравюра с ее копией, подписанная таким образом, будто бы она сделана с шедевра самого Да Винчи.

В 1900 году «Спасителя» купил известный коллекционер живописи барон Кук, однако к тому времени над картиной успели поиздеваться — в период борьбы католиков и протестантов кто-то подрисовал Иисусу усы и бороду, чтобы он выглядел более мужественно.

Наследники Кука продали картину на аукционе всего за 45 фунтов стерлингов — в 1958 году считалось, что «Спасителя» написал не великий Леонардо да Винчи, а кто-то из его учеников, которых было предостаточно.

В 2005 году картину за 10 тысяч долларов купил какой-то неизвестный нью-йоркский арт-дилер — то есть, доходность составила целых 13% годовых за 47 лет. Очень хороший показатель, но самое интересное началось потом 🙂

Этот дилер нанял отличных реставраторов, которые вернули картине первоначальный вид, после чего самые влиятельные искусствоведы сделали вывод, что «Спаситель» действительно принадлежит кисти Леонардо да Винчи.

Разумеется, после такого открытия картина уже не могла стоить 10 тысяч — в 2013 году французский арт-дилер Ив Бувье купил ее за 80 миллионов долларов. За 8 лет доходность составила больше 200% годовых — астрономические показатели! Неизвестно, сколько было потрачено на реставрацию и экспертизу, но эти расходы явно окупились.

В том же году «Спасителя» приобрел российский миллиардер Дмитрий Рыболовлев — сумма сделки составила 127 миллионов долларов. То есть, Ив Бувье просто накинул 50 миллионов сверху — олигархи люди богатые, так что с ними можно проворачивать и не такое 🙂

Казалось бы, Рыболовлев переплатил за картину — он даже подал в суд на Бувье, надеясь отсудить у него целых 300 миллионов долларов за обман. Однако эти деньги он получил из другого источника — в 2017 году «Спаситель мира» ушел на аукционе за 450 миллионов долларов!

Это сделало «Спасителя» самым дорогим предметом искусства в истории — он опередил картину «Обмен», написанную Виллемом де Кунингом. Так какова же доходность этого шедевра?

За пять столетий от Людовика XII до наших дней «Спаситель мира» принес бы своему владельцу около 2% годовых — не очень много, если сравнить с доходностью акций или даже облигаций.

Так что инвестирование в предметы искусства не настолько выгодно, как может показаться на первый взгляд — добавьте к этому расходы на хранение, страховку и так далее, и цифра в 2% окажется еще меньше.

Но у картин и антиквариата есть одно преимущество — визуально они намного более привлекательны и могут приносить нам чувство эстетического удовольствия 🙂

*****
Еще больше историй вы найдете на канале Финансовый Механизм

• «Сейв» от «Яндекс Банка» — 17% годовых на остаток до 10 000 000 руб. с ежедневной выплатой процентов (92 дня с момента открытия);

• Вклад в «Тинькофф Банке» на 2 месяца под 17% годовых, пополнять можно в первые 30 дней, расходных операций нет (попал сюда как аналог накопительного счёта).

• Накопительный счёт к «ОТП Карте» от «ОТП-Банка» — 16% годовых на ежедневный остаток до 2 000 000 руб. при тратах по карте от 30 000 руб./мес. (при этом 10% годовых из этой доходности оформлены в виде бонусной программы, т.е. без налогов);

• «Ежедневный процент» от «Газпромбанка» — 16% годовых на остаток до 1,5 млн руб. в первые 2 месяца с подпиской «Газпромбанк Привилегии Плюс» (стоит 299 руб./мес. со второго месяца);

• Кошелёк Финуслуг — 15% годовых на остаток от 10 000 до 1 500 000 руб. на 60 дней (без налогов, эквивалентен 17,24% годовых с налогами), нужно активировать и открыть любой вклад);

• «ВТБ-Счёт» от «ВТБ» — 16% годовых на остаток от 1000 до 1 млн руб. в первые 3 месяца (с «Привилегией» — до 10 млн руб.). У пенсионеров есть возможность получить +2% к ставке;

• «Активный доход» от банка «Синара» — 16% годовых на остаток до до 1 499 999,99 руб. новичкам в первые 2 месяца при тратах по картам от 30 000 руб./мес.;

• Накопительный счёт «Локо-Банка» — 15,5% годовых на остаток до 50 000 000 руб. в первые 2 месячных периода (открывается в офисе с промокодом);

• «Доходный» от «Ак Барса» — 15,5 -16% годовых (в зависимости от Коробки) на ежедневный остаток от 500 000,01 до 1 000 000 руб. в первые 62 дня;

• «Копилка» от «Открытия» — 15% годовых на остаток до 3 000 000 руб. в первые три месяца;

• «Свободные средства» от «ТКБ» и «ИТБ» — 15% годовых на остаток до 100 000 руб., на остаток от 100 000,01 до 10 000 000 руб. — 13,5% годовых;

• «Копилка» от «Почта Банка» — 15% годовых на остаток до 10 000 000 руб. (первый месяц без условий, потом — при тратах по картам от 10 000 руб./мес.);

• «МТС Счёт» от «МТС Банка» — 15% годовых новичкам в первые два месяца на остаток до 1 млн руб. (с пакетом «Премиум» — 15,5% годовых на ежедневный остаток до 1,5 млн руб.);

• Накопительный счёт «ДОМ. РФ» — 14,7% годовых (у зарплатников и премиалов — 15% годовых) на любой ежедневный остаток в первые три месяца;

• «РенКопилка» от «Ренессанс Банка» — 14% годовых в первые три месяца новичкам на любой остаток. При покупках по картам от 15 000 руб. прошлом месяце положена надбавка в +1% годовых в текущем;

• «Акционный» от «Росбанка» — 14% годовых новичкам до 31.05.24 на остаток до 10 000 000 руб. (на премиальном пакете — 15% годовых);

• «Комфортный New» от «Металлинвестбанка» — 14% годовых на любой остаток в первые 2 месяца (доступен для открытия в офисах;

• Карта «Прибыль» от «Уралсиба» — 14% годовых на остаток до 500 000 руб. при тратах от 10 000 руб./мес. со второго месяца;

• Накопительный счёт от «Сбера» — 14% годовых на остаток до 10 000 000 руб. новичкам в первые 3 месячных периода. Доступен зарплатникам и пенсионерам.

• «АТБ Счёт» от «АТБ Банка» — 13% годовых на любой остаток.

hranidengi.ru/vygodnyj-nakopitelnyj-schet-i-karta-svezhij-obzor/
#накопительный_счет

t.me/hranidengi/4497

Добавьте пожалуйста посту до 15 плюсов, чтобы он попал на первую страницу, если вам интересна эта тема.

Приветствую на канале, посвященном инвестициям! 27.04.24 вышел отчёт МСФО по итогам 2023 года, а также отчет РСБУ за первый квартал 2024 г. компании Сургутнефтегаз (SNGS, SNGSP). Этот обзор посвящён разбору компании и этих отчётов.

Для данной статьи доступна видео версия на Youtube.

Больше информации и свои сделки публикую в Телеграм.

О компании.

Сургутнефтегаз является одной из крупнейших вертикально интегрированных нефтяных компаний России. На его долю приходится 11% нефтедобычи страны и более 6% нефтепереработки. По итогам 2022 года компания стала третьей по объемам добычи в России. Приоритетные направления деятельности: разведка и добыча, переработка нефти и газа, сбыт продукции.

У компании есть несколько дочек, в частности: ООО «Кинеф» — один из лидеров нефтепереработки в стране; Сургутнефтегазбанк, входящий в ТОП 100 банков страны, и несколько других организаций.

США еще в 2014 году ввели санкции против компании. Далее, в 2018 году в санкционный список были внесены и все основные дочки Сургутнефтегаза. А в апреле 2022 года уже глава компании Владимир Богданов попал под персональные санкции Евросоюза. Одна из причин, — это то что он поддерживает тесные связи с правительством России, в частности, с президентом Владимиром Путиным.

К слову, по версии иностранных СМИ, Путин контролирует 37% акций Сургутнефтегаза. Именно поэтому его считают долларовым миллиардером и одним из богатейших людей мира. Точных фактов конечно же нет, но Сургутнефтегаз долгое время остается одной из самых непрозрачных компаний, которая не раскрывает своих бенефициаров.

Текущая цена акций.

На Московской бирже торгуются обыкновенные и привилегированные акции Сургутнефтегаза. За 2023 год привилегированные акции выросли на 113%, обогнав индекс Мосбиржи более, чем в 2 раза. А с начала 2024 года они прибавляют более 20%, установив новые исторические максимумы. Кстати, спред между привилегированными и обыкновенными акциями на данный момент также максимален.

Операционные результаты.

Сургутнефтегаз последнее время не публикует операционные результаты. Но из интервью руководителей, известно, что в 2023 году прирост запасов превысил добычу. А в октябре глава компании сообщал, что Сургутнефтегаз должен сохранить планку добычи 152 тыс баррелей в сутки до конца года. Таким образом, ориентировочно, компания добыла около 55,5 млн тонн (-7% г/г). На этот же объем менеджмент ориентируется и в 2024 году. Основной сдерживающий фактор роста добычи – это соглашения в рамках ОПЕК+.

Цены на нефть.

Цены на нефть марки BRENT в 2023 году были на высоких отметках, но в среднем на 20% ниже год к году. Российская нефть марки Urals торгуется с дисконтом к BRENT. Сейчас он в районе 20%. Цены на Urals в рублях во второй половине прошлого года благодаря девальвации были на высоких отметках. Правда, из-за укрепления рубля в течение четвертого квартала цены снизились примерно на четверть. Последние полгода средняя цена Urals 6300₽ за баррель.

К слову, 66% продаж приходится на реализацию нефти и 32% на нефтепродукты.

Финансовые результаты.

Прежде чем перейти к финансовому отчёту компании, напомню, что на нашем YouTube канале, в плей-листе «Обучение» есть соответствующие видео, где простыми словами рассказывается, как можно легко разбираться в финансовой отчётности.

Результаты за 2023:

• Выручка 2,3 трлн (-7% г/г). Снижение в основном из-за сокращения добычи нефти.
• Операционные расходы 1,7 трлн (+0,06% г/г). Из них 1,185 трлн приходится на налоги.
• Операционная прибыль 0,5 трлн (-18% г/г). Прибыль от нефтяного бизнеса снизилась.
• Финансовые доходы-расходы 0,24 трлн (+38% г/г).
• Курсовые разницы 0,88 трлн (а в 2022 году был убыток 0,3 трлн).
• Чистая прибыль(ЧП) 1,3 трлн ( +4х г/г).

Таким образом, несмотря на умеренное снижение выручки и EBITDA, которые отражают только результаты нефтяного бизнеса, чистая прибыль в 2023 году оказалась рекордной. Всё дело в рублевой переоценке огромной денежной кубышки, о которой поговорим чуть ниже.

Также Сургутнефтегаз опубликовал отчет по российским стандартам за первый квартал 2024 года, который оказался неплохим, но чистая прибыль всё же на 30% хуже г/г. На этой же диаграмме видим, что из-за резкого укрепления рубля, четвёртый квартал 2023 года был убыточным.

Баланс.

• Чистые активы 7 трлн (+22% г/г). Т.е. на такую сумму активы превышают обязательства.
• Кредитов и займов нет;
• Кубышка (депозиты и кэш) 5,8 трлн (+30% г/г).

Из отчета по РСБУ за 1Q 2024 также можно рассчитать (путём вычитания из итоговых разделов остальные строки) примерный размер кубышки на 31.03.24 Он составил 5,9 трлн (+2% за квартал). Если перевести в доллары, то получится более $64 млрд. На эти деньги можно выкупить практически любую публичную компанию в России, за исключением разве что, Сбербанка и Роснефти.

Ранее вся кубышка была в валюте, но судя по всему, некоторая часть депозитов всё-таки переведена в рубли. При этом, как минимум, две трети остаётся в валюте, так как мы видели, что только рублёвая переоценка финансовых активов из-за девальвации превысила 844 млрд.

К слову, если всю кубышку перевести в рубли и положить на депозиты по текущим ставкам, то за год можно только процентами получить более 800 млрд рублей. И даже только на эти проценты можно купить любую публичную компанию страны, которая не входит в ТОП 15, например, МТС, Тинькоф, Башнефть или Мосбиржу.

Денежные потоки.

Денежные потоки за 2023:

• операционная деятельность 0,6 трлн (-14% г/г). Именно столько денег поступило в компанию за год от нефтяного бизнеса.
• инвестиционная деятельность -0,5 трлн (-16% г/г). Из них капитальные вложения 265 млрд (+17% г/г). И 297 млрд компания получила процентами от финансовых вложений. Это более 5% доходности.
• финансовая деятельность -37,5 млрд (-42% г/г). Из них почти 34 млрд ушло на дивиденды.

Из диаграммы видно, что операционный поток в целом нормальный. Значительный минус по инвестиционному потоку отражает большое пополнение депозитов.

В итоге, благодаря высокому денежному потоку от нефтяного бизнеса и процентам от кубышки, свободный денежный поток 627 млрд.

Дивиденды.

В дивидендной политике компании указано, что дивиденд по привилегированным акциям не может быть ниже, чем по обыкновенным. И устанавливается в размере 10% от чистой прибыли, разделенной на число акций, которые составляют 25% уставного капитала.

За 2022 год компания выплатила низкие дивиденды, т.к. из-за укрепления рубля чистая прибыль была минимальной. Но как мы видели, в 2023 году компания получила рекордную прибыль, в основном из-за курсовых разниц при переоценке кубышки.

Таким образом, расчетный дивиденд за прошлый год по привилегированным акциям 12,29₽. Это более 18% доходности к текущей цене акции. А по обыкновенным акциям дивиденд не очень высокий, последнее время компания платят по 0,8₽ (около 2% доходности). Дивидендная отсечка традиционно в середине июля. Причём на дивиденды будет отправлено только 9% от чистой прибыли за год.

А за первый квартал 2024 года компания ориентировочно заработала 2,5₽(3,5% доходности). Но это конечно, предварительно, т.к. итоговые дивиденды будут во многом зависеть от курса доллара на конец года.

Перспективы и риски.

Как мы видели по операционным показателям, компания последние годы не наращивает объемы добычи и переработки. Поэтому пока не стоит здесь ждать каких-то точек роста. И даже наоборот, в случае новых соглашений в рамках ОПЕК+, возможно, будет снижение добычи.

Зато можно ожидать дальнейшего роста кубышки. И если вдруг компания решит инвестировать кубышку в реальный бизнес, то это может стать большим позитивом для котировок.

Среди стандартных рисков — возможное укрепление рубля, которое отразится на дивидендах.

Также результаты могут ухудшится из-за падения цен на нефть, усиления санкций, роста налогов, возможных аварий и терактов. Ну и, пожалуй, главный риск заключается в том, что кубышка может быть потрачена на какие-то бесперспективные и неэффективные проекты.

Мультипликаторы.

По мультипликаторам компания оценена дёшево:

• Акции об = 35 ₽; Акция пр = 67,4₽; Капитализация = 1,77 трлн;
• P/E = 1,3; P/S = 0,8; P/B = 0,2; EV/EBITDA = -;
• Рентаб. EBITDA 29%; ROE = 19%; ROA = 16%

Также нужно отметить, что традиционно, рынок оценивает компанию значительно дешевле её кубышки. На данный момент кубышка оценивается более, чем в три раза дороже самой компании. Такой эффект происходит из-за того, что компания непрозрачная, и куда в итоге потратят кубышку, — абсолютно не понятно. Т.е. инвесторы практически не закладывают ее в цену акций.

В итоге, это самая дешёвая компания в секторе. Да и вообще это, пожалуй, самая недооцененная компания на Московской бирже.

Выводы.

Сургутнефтегаз одна из крупнейших нефтяных компаний России. При этом остается одной из самых закрытых и непрозрачных.

Финансовые результаты за 2023 год сильные. Первый квартал 2024 года также в целом неплохой, но чистая прибыль снизилась на 30% год к году.

У компании скопилась огромная кубышка 5,9 трлн. И большая её часть номинирована в валюте. Именно её рублевая переоценка сильно влияет на итоговую ЧП.

Поэтому Сургутнефтегаз нельзя считать классической нефтяной компанией, в какой-то мере ее можно причислить и к финансовому сектору. При этом доходы от нефтяного бизнеса в 2023 году снизились из-за ограничений в рамках ОПЕК+. Но операционный и свободный денежные потоки высокие.

Дивидендная доходность по префам за 2023 год должна превысить 18%. Плюс ориентировочно компания заработала 3,5% в первом квартале текущего года. Но итоговые дивиденды будут сильно зависеть от курса рубля в последний день года. И чем сильнее девальвируется рубль, тем выше они будут.

Будущие перспективы связаны с возможным вложением кубышки в реальный бизнес, это может сильно переоценить акции.

Риски связаны с укреплением рубля, падением цен на нефть, ростом налогов.

Мультипликаторы традиционно низкие. Капитализация компании составляет только 30% от размера кубышки.

Котировки находятся вблизи исторических максимумов. Дальнейшая стоимость акций во многом будет зависеть от курса рубля.

Мои сделки.

Доля Сургутнефтегаза в моём портфеле акций около 11%. Текущая позиция в плюсе, более чем на 100%. Также получал неплохие дивиденды в предыдущие годы. К слову, о всех своих сделках пишу в нашем телеграм канале. Акции Сургутнефтегаза – это неплохая защита от девальвации, поэтому продавать пока не планирую.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

————————————————————

Благодарю за лайки и подписку на наши каналы:

• Телеграм: https://t.me/Investovization_official
• YouTube: https://www.youtube.com/c/Инвестовизация
• Дзен: https://dzen.ru/investovization

Обновил подборку длинных ОФЗ, которая составлена таким образом, чтобы можно было ежемесячно получать купоны и реинвестировать их для большей доходности. Большинство облигаций имеет срок погашения от 10 лет, следовательно, при вероятном снижении доходности в будущем, есть возможность дополнительно заработать на переоценке самого тела облигации.

Примерная доходность облигаций на 04.05.2024, в период торгов доходность постоянно колеблется, отображаемые значения доходности могут немного отличаться в приложениях разных брокеров.

Доход по ОФЗ облагается налогом, поэтому наибольший эффект от инвестиций можно достичь с использованием ИИС 2 или 3 типа (а для особо состоятельных граждан, при покупке в собственный паевой фонд:) )

В настоящий момент длинные ОФЗ, на мой вкус, по-прежнему остаются более привлекательны чем ЗПИФ недвижимости, поэтому в консервативной части портфеля я пока что отдаю предпочтение длинным ОФЗ при реинвестировании поступающих выплат по фондам недвижимости (держу ОФЗ 26230, 26243 и 26244).

Главный риск для ОФЗ — выход инфляции из-под контроля, которая перечеркнет текущую доходность. Тем не менее ЦБ РФ продолжает сдерживать инфляцию, откладывая решение по снижению ключевой ставки, что создает возможности для того, чтобы инвесторы как можно дольше могли покупать активы в свои портфели со скидками, такое положение вещей многих не устраивает (в первую очередь Минфин, который считает текущие ставки заимствования слишком высокими) и может в обозримом будущем измениться.

Все написанное в статье не является инвестиционной / индивидуальной инвестиционной рекомендацией или призывом покупать / продавать какие-либо ценные бумаги. Статья является дневником автора и носит развлекательно-информационный характер.

Мой канал на Дзен: Механика Капитализма

Растёт такое дерево с товарным изобилием, а злые капиталисты окопались вокруг него и не разрешают нам плоды его вкушать. А вот придут к власти «наши» и разрешат

Но увы, дерево это само не растёт, товары нужно произвести…

И не забывайте подписываться на мой телеграм-канал и YouTube-канал

Всем общий субботний башкирский салам!

Уверен все читатели уже в курсе, что с 1 мая 2024 года вступил в силу Федеральный закон от 04.08.2023 №482-ФЗ, обязывающий банки переводить без комиссий средства физлиц со своих счетов и вкладов в другие кредитные организации на сумму до 30 млн рублей в месяц.

Переводы между своими счетами не облагаются комиссией. Никакой. Абсолютно. Офигительный законище!

В чём его офигительность то? Да много в чём!

1️⃣ В Тиньке ставка по НС 10%, а в Сбере 14%. Так в жопу Тинёк! Перевожу всё на Сбер и #продолжаюбогатеть

2️⃣ Многие работодатели ОБЯЗЫВАЮТ работников в нарушение законодательства открывать зарплатный счёт в конкретном банке. Да, и это в 2024 году. В моей практике даже совсем недавно был такой дикий опыт. Теперь же легко усидеть на двух стульях — в глазах работодателя мы послушные ослы, а за глаза он также послан в Жопу, ведь деньги уже переведены в нужный НАМ банк! Каеф.

3️⃣Закрываем премиальные карты по условиям выполнения. Например, мне в Альфе для бесплатного обслуживания необходимо либо тратить 100К, либо держать на счетах не менее 3 мультов. 1.5 мульта лежит на вкладе, а другие 1.5 мульта что мешает мне в последний день месяца перекинуть со Сбера, подержать ночь, зафиксировать нужную сумму и на следующий день перевести обратно? Правильно, ни че го. Ни чего мне не мешает!

И это только 3 пунктика, взятые сходу из головы. Поэтому, берём на вооружение и богатеем вместе!

Может Вы знаете какие ещё ништяки можно получить от Введения этого 30-мультового закона?

Наконец-то мы выяснили что самое сложное для инвестора, который вкладывает свои деньги в ценные бумаги.

     Почему-то многие решили, что самое сложное у инвестора — это получить прибыль. Отчасти соглашусь, но так как есть те, кто получает убыток, то есть и те, кто получает и прибыль, а значит, не так уж это и сложно. Давайте, как мы все любим, зайдём издалека, чтобы написать пост размером в простыню.
     Мишустин в апреле 2024 года назвал среднюю зарплату в России 73к рублей. Такой же размер медианной зарплаты в Санкт-Петербурге, однако по России официальная медианная зарплата около 57к рублей. По крайней мере так показывает нам Сбериндекс за декабрь 2023 года. Если сделать поправку на 10%, как и годом ранее, у нас получается медианная зарплата в апреле 2024 года примерно около 51к рублей.
     Я намеренно даю такие вводные, поскольку нужно осознание, кто не в курсе, что ценность каждого рубля для каждого человека будет разной. Теперь переходим к инвестициям.
     Предположим, сэкономив каким-либо образом, человек Х вложил в ценные бумаги 1к рублей. при изменении на 50 рублей в ту или иную сторону, будет маловероятная ощутимость прибыли или потерь. Возможно даже, а скорее всего так и есть, чувство прибыли в 50 рублей будет давать больше ощущений по шкале от нуля вверх, чем убыток в 50 рублей по шкале ощущения от нуля вниз. Даже сделал ориентировочную картинку, чтобы вы не нагружали оперативку своего ума.

     В обоих случаях разница от первоначальной суммы составила 5% или 50 рублей. Однако из-за низкой ценности самой суммы, радость от роста, как я написал выше, будет выше, чем горечь от убытка. По сути, это всего лишь цена хлеба, который могут купить по всей России и ценность которого не так велика, по сравнению с тем же 13 веком.
     Теперь предлагаю перенестись чуть в будущее, где инвестор смог накопить 10к рублей. Хотя нет, давайте сразу прыгнем до 100к рублей. В результате при росте или падении на 5%, мы видим изменение счёта уже на 5к рублей. А это уже серьёзная часть заработной платы. Особенно тех, у кого она ниже медианной зарплаты по России. И вот для этих людей радость от убытка или прибыли может оказаться примерно одинаковой.

     Конечно последний рисунок не подходит для тех, чья зарплата тысяч 200 или больше, ибо для них эта сумма не так существенна, как для других.

     Проходит время и, предположим, инвестор скопил уже 10кк рублей (10 млн). При том же изменении счёта в 5%, итоги будут от минус 500к до плюс 500к рублей. А это, грубо говоря, годовая зарплата работника, получающего ниже медианной черты. И вот для него падение на 5% вызовет минимум тахикардию, а максимум скорую помощь. По шкале его ощущений было бы примерно следующим образом:

     Чем менее ценным является для нас каждый рубль, тем больше потребуется размер отклонения депозита в сторону уменьшения, чтобы это потеребило наше спокойствие.
     Так вот, когда наши с вами счета показывают уже очень много цифр до запятой, отклонения всего на процент в сторону уменьшения дарят неприятные ощущения нервозности. Так, если на счёте уже 100 млн рублей, то отклонение на 1% уменьшает депозит (бумажный убыток) на 1 млн рублей. А эти отклонения идут постоянно, так как сегодня бумага может вырасти на 5%, а завтра уже упасть на 2%. 
     Сложность заключается в том, что эти последующие 2%, от большого депозита, начинают нервировать тех инвесторов, которые ещё не проработали похожие ситуации и смотрят лишь на сумму, а не на проценты.
     Я хочу сказать, что начинающие инвесторы первоначально смотрят именно на цифру в рублях (или валюте). И если только начат процесс накопления, то для них проценты не столько важны. И вот тут главное вовремя себя переориентировать именно на процентную доходность или убыток.

     Вам может показаться, что это полнейшая брехня. Но это, скорее всего, оттого, что ваша нынешняя сумма комфортна для вас. А вот увеличьте её в 100 раз и представьте, что бумаги за день в вашем портфеле упали на 5%. А это, на секундочку, 5 ваших нынешних депозитов. И если кто-то скажет, что от таких сумм бумажного убытка не ёкнуло сердечко, то вы бездушные сами знаете кто. 

     Посему завещаю тем, кто ещё не перешёл от объёма портфеля к процентам, начать учиться, потому что я желаю лишь росту ваших портфелей и вам точно придётся привыкать к чему-то новому, чтобы не гробить здоровье от случайных движений бумаг.

(спасибо, что лайкнули пост)

Сегодня расскажу историю из своей до-биржевой эпохи. Прежде чем меня крепко затянул фондовый рынок, я хранил деньги в основном на банковских вкладах, поигрывал в Forex и мечтал о собственном жилье. Рассказ получился искренний и детальный — помню всё как вчера, хотя прошло уже ровно 10 лет. Возможно, кто-то посмеётся, кто-то посочувствует, кто-то узнает себя, а кто-то научится на чужих ошибках. Поехали.

Ещё больше интересных финансовых историй от меня — в моем телеграм-канале.

Мне всегда, с детства, была интересна тема зарабатывания денег и «сколачивания капитала». Еще в 90-х, когда не было интернета и мы с семьей жили в провинциальном городке, я с большим интересом находил и читал книги на эту тему, подобные знаменитой «Самый богатый человек в Вавилоне».

Семья была не то что небогатая, а прямо скажем, сильно ниже среднего. Папа военный (как военным платили в 90-е, думаю, все представляют – чуть больше, чем абсолютное ничего, и то в основном продуктами – маслом, сгущенкой в трехлитровых банках). Мама никогда не работала.

Я и пацаны со двора промышляли сбором бутылок, на которые покупали какие-то свои пацанские радости – жвачку, «Юпи», изредка (когда бутылок попадалось много) мороженое. Подробнее об этом периоде и как это связано с биржей — писал здесь. Северный городок, недавно сломанная страна, разруха.

Примерно в таких пейзажах прошла значительная часть моего детства

Тем не менее, даже в такой атмосфере я с увлечением и много читал – помню, Дейла Карнеги начал читать лет в 8 («ничего не понял, но очень интересно») .

💼В общем, к нынешнему моменту (больше чем полжизни активного инвестирования) у меня накопился большой опыт, в основном «отрезвляющий», т. е. не слишком удачный. Несмотря на то, что финансовая грамотность стала изучаться мной практически одновременно с грамотностью обычной, я умудрялся всегда влезать в и принимать ответственные финансовые решения в самый неподходящий момент.

Так было в 2006 году, когда я начал закидывать первые «излишки» заработанных денег в HYIP-проекты (по сути – прообразы современных интернет-пирамид), так было в 2011 году, когда я активно интересовался, но так и не поверил в перспективы биткоина, так было в 2014, 2016 и 2018 годах, когда я инвестировал в жильё. У меня куча личных историй про инвестирование, реальные и косвенные убытки от которых уже превысили с десяток миллионов рублей. Сегодня расскажу про 2014 год и первую покупку жилья.

🏙️К тому времени я уже несколько лет работал в Санкт-Петербурге, зарекомендовал себя на предприятии и начал получать неплохую даже по меркам города зарплату. При этом с 2009 года снимал жилье, т.к. жить с родителями уже, естественно, было не комильфо, а денег даже на ипотечный взнос вплоть до 2013 года не было. Родители ничем помочь не могли, денег в семье с 90-х годов не прибавилось, а даже наоборот.

🏢Половина моей зарплаты уходила на оплату аренды «чужой тете». И собственное жилье стало идеей фикс, которую я вынашивал очень-очень давно. Родители, выросшие при советской власти, сами не имели собственной квартиры вплоть до 2000-х годов, когда до отца наконец дошла очередь на какое-никакое жилье по линии Минобороны. Других методов инвестирования они не знали, да и инвестировать было нечего – как говорится, всё хранили «в долгах». Так что ни советом, ни материально они помочь мне не могли, и пришлось набивать шишки самостоятельно, чем я до сих пор на регулярной основе и занимаюсь 🙂

Большинство из нас мечтает о собственном жилье, и мы готовы не только отдать все заработанное, но и влезть в кредитную петлю на много-много лет ради своего угла

И вот, одержимый этой идеей «своего угла» и принципиально не замечающий других вариантов вложения капитала, к середине 2014 года я наконец накопил очень даже приличную и привлекательно круглую сумму – больше 1 000 000 рублей, причем около 650 000 из них у меня хранились в долларах – по тогдашнему курсу, это примерно 20 000 американских вечнозеленых денег.

💵К тому моменту доллар уже несколько лет вяло и спокойно болтался между 30 и 32-33 рублями, и вроде бы ничего, как говорится, не предвещало. В моих планах было подкопить еще в течение полугода или чуть дольше и вложиться в отдельную квартиру, воспользовавшись ипотекой в зарплатном банке. Но вот случился Крымнаш, наступило лето 2014, курс начал подрастать более ощутимо, и из каждого угла стали все более навязчиво раздаваться советы: «Быстрее вкладывайтесь в жилье!», «Совсем скоро цены взлетят до небес!», «Если не успеете купить до конца года, останетесь и без жилья и без денег!», и т. п.

Все доморощенные финансовые гуру, статьи которых я читал и к которым тогда еще прислушивался, твердили одно – случится то же самое, что и после кризиса 2008 года, когда цены на жилье подскочили в полтора-два раза за несколько месяцев. Родственники, зная, что у меня есть накопления, естественно, присоединялись к этому хору. Грамотно оценить ситуацию мне помешала тогдашняя неопытность в сфере рынка жилья, и я решил действовать быстрее, резко изменив свой первоначальный план.

💰В сентябре 2014 года я преждевременно закрыл свой валютный вклад, сняв с него 20 тысяч долларов и тут же обменяв их по «прекрасному» курсу 37 рублей за доллар. Я хорошо помню одобряющие слова кассира-операциониста о том, что «курс вряд ли вырастет сильнее, так что вы все правильно сделали». Мне уже тогда так НЕ казалось, но задаток за комнату уже был внесен, сделка назначена, так что пути назад не было.

Курс доллара в 2014 году (я продал все имевшиеся у меня доллары в сентябре 2014)

В итоге, «влупив» все имеющиеся к тому моменту многолетние сбережения, я приобрел даже не полноценную комнату – а юридически просто долю в потрепанной временем «двушке» в старой панельной девятиэтажке в районе сомнительной ликвидности. Первое время я утешал себя тем, что рынок жилья скоро вырастет – а вместе с ним и мой первый собственный объект. Ведь именно так заявляли все признанные «эксперты» в этой сфере!

📉На деле все оказалось наоборот. Резко взлетевший до небес бакс сделал меня и моих соотечественников в два раза беднее, покупать даже ликвидное переоцененное жилье стало некому, и цены в долларах стали расти строго вниз. При этом продолжила бурно развиваться первичка, особенно в новых районах Петербурга и пригородах, и комнаты и доли в советских панельках по цене отдельной квартиры в новостройке перестали быть кому-либо интересны в принципе.

Я остался один на один с тесной комнатой на окраине СПб, без всех тех сбережений, что делал в течение нескольких лет, отказывая себе даже в небольших радостях.

Примерно так выглядела купленная мной комната, состояние и метраж схожи с фото

Самое обидное, что ровно через два месяца после сделки курс «зеленого» в обменниках пробил отметку 70 рублей и в моменте на панике «черного вторника» 16 декабря поднимался до 80 рублей. Т. е., если бы я просто тупо не делал ничего, а спокойно подождал конца года (как и собирался!), мои 20 000 долларов превратились бы из 650 тысяч в полтора миллиона рублей. Приплюсовав к ним имевшиеся бы к тому моменту 400-500 тысяч рублевых накоплений, я бы уже в начале 2015 г. мог позволить себе отдельную однокомнатную квартиру в одной из многочисленных недорогих новостроек.

🤦‍♂️Но на этом мои мытарства только начинались. Жить в неудачно купленной комнате, как я уже сказал, было невозможно. Мы с девушкой продолжили снимать квартиру, как и раньше, а теперь к арендной плате прибавлялись еще и дополнительные коммунальные платежи и налоговое бремя за долю в праве.

Мне пришлось срочно искать арендатора, который бы согласился платить мне хоть какие-то деньги за «удовольствие» жить в компании клопов (об их наличии я узнал, естественно, только после сделки) и полоумной соседки (об этом я догадывался и до сделки, но реальных масштабов проблемы не осознавал). И я такого «неприхотливого» арендатора нашел, но впоследствии это повернулось мне таким боком, что захотелось просто лечь и завыть от отчаяния. Пожалуй, это будет хорошая и поучительная история для следующей части рассказа.

👉Подписывайтесь на мой телеграм — там регулярно делюсь рассказами, а также публикую аналитику по рынку, новости и инвест-юмор.

Ещё из моих инвест-историй:
📍 Моя первая зарплата — с нее начался мой путь инвестора 16 лет назад
📍 Как я впервые пощупал настоящий доллар. И упустил шанс заработать +5000%
———————
✅Ещё больше интересного — в моем телеграм-канале
Мой блог в Дзене: Инвестор Сид
Профиль в Тинькофф Пульс: sid_the_sloth